Колись у мальовничому казковому королівстві жили-були відважний король і доброчесна королева. У палаці, оточеному грізними фортечними мурами, панували розкіш і достаток, а в королівських стайнях містилося безліч чудових коней. Але найшанованішим мешканцем був старезний віслюк, що викликав постійне здивування у відвідувачів цього гостинного королівства.
Їхнє здивування тривало доти, доки вони не розкрили приголомшливу таємницю: старий сварливий осел був головним фінансистом королівства, оскільки випорожнювався лише золотими монетами та дорогоцінним камінням. Однак колесо фортуни не пощадило задоволених мешканців палацу. Королеву спіткала жорстока хвороба, і невтішний король пообіцяв одружитися лише з тією принцесою, яка перевершить своєю красою його кохану покійну дружину.