У жвавому місті Копенгаген 1920-х років Герда Веґенер, шанована ілюстраторка зі сміливим духом, зустрічає тендітного юнака, який миттєво полонить її серце. Впізнавши в ньому свого супутника долі, Герда робить йому пропозицію, і вони починають щасливий союз. Однак під поверхнею чоловік прагне чогось більшого, тихо мріє, не відкриваючи своїх бажань люблячій дружині. Коли Герді терміново потрібна модель для своєї роботи, доля зводить її з чоловіком Ейнаром. Коли Ейнар вперше одягає жіночий одяг, його пронизує електричний струм, що зливається з ніжними тканинами, які торкаються його шкіри.
Друг жартома хрестить його Лілі, не підозрюючи про глибоку трансформацію, яка ось-ось розгорнеться. Захоплені спільною грою, Герда та Лілі йдуть небезпечним шляхом, наважуючись привести у світ Лілі Ельбу, нову особистість. З кожним днем Лілі стає все ближчою до своєї справжньої сутності, приймаючи свободу та автентичність жіночого буття.