У Парижі XIX століття мешканців лякає серійний вбивця, який жорстоко розправляється з молодими жінками. Гастон Морель, відомий художник і ляльковод, веде подвійне життя: вдень він чарує своєю майстерністю, а вночі стає безжальним вбивцею. Його називають «Синьобородом» через низку загадкових злочинів.
Все змінюється, коли Гастон закохується в прекрасну Люсі, яка працює костюмеркою. Її доброта та щирість викликають у нього внутрішній конфлікт, але його темна натура загрожує їхнім стосункам. Поліція тим часом наближається до викриття злочинця. Напруга досягає кульмінації, коли Гастон змушений зробити вибір між коханням і власними темними інстинктами.