Події розгортаються навколо британського та радянського агентів, які спочатку працюють окремо, але змушені об'єднати зусилля, коли лиходій з манією величі на ім'я Карл Стромберг планує спровокувати ядерну війну між Сполученими Штатами та Радянським Союзом. Задум Стромберга передбачає викрадення британських і радянських атомних підводних човнів, використання їхніх ракет для націлювання на великі міста один одного, а потім створення нової цивілізації під водою. Джеймс Бонд і майор Аня Амасова, висококваліфіковані шпигуни, отримують завдання повернути викрадені підводні човни і зупинити диявольський план Стромберга.